#AI인프라

엔비디아가 유럽 대표 네오클라우드 네비우스(Nebius) 지분 9.3%(약 2,226만 주)를 보유 중이라고 공시하면서 네비우스 주가가 프리마켓에서 7% 넘게 뛰었다. 지난 3월 20억 달러 투자에 더해 워런트 물량이 새로 확인된 것으로, 워런트 행사는 9월 11일 이후에나 가능하다.

메타의 코어위브 계약 350억 달러는 학습이 아니라 추론용이다. 학습은 이미 끝난 오픈웨이트 라마 모델을 서빙하는 데 쓰인다. 이는 AWS·애저·GCP가 성장한 방식과 같은 전략이다.

메타가 잉여 AI 컴퓨팅을 외부에 판매하는 "Meta Compute" 사업을 발표하며 주가 +8% 급등했다. 빅테크 4사 합산 캐펙스 6500억 달러, AI 반도체 시장 5000억 달러 돌파 전망. 이 구조적 변화가 NVIDIA, Broadcom, CoreWeave에 어떤 신호를 보내는지 분석한다.

글로벌 리서치 회사 스티펠이 고속 커넥티비티 칩 및 케이블 솔루션 전문 기업 크레도 테크놀로지 그룹(Credo Technology, 티커: CRDO)에 대해 AI 서버 확장에 따른 고성장을 확신하며 낙관 의견을 고수했습니다.

삼성전기가 미국 빅테크와 1조 5,570억 원 규모의 실리콘 커패시터 공급 계약을 체결했습니다. TSMC·무라타가 장악한 시장에서 FC-BGA·MLCC·실리콘 커패시터를 동시에 공급하는 세계 유일의 턴키 강점으로 AI 하드웨어 밸류체인 핵심 플레이어로 부상했습니다.

모건스탠리가 2월 경고한 하이퍼스케일러 캐펙스 과잉·FCF 하락이 4개월 만에 현실화됐습니다. 빅테크 2026년 합산 캐펙스는 7,250억 달러로 닷컴 버블을 초과했고, 채권 1,000억 달러 조달로 FCF 압박도 현실화됐습니다. 매출 전환 속도가 종목 주가 차별화의 핵심 변수로 부상했습니다.